相談事例（60歳 男性）：「かがやき、つつく2」は満期になれば本当に額面通りの金額で戻ってくるのでしょうか？

皆さんこんにちは「保険アドバイザー和田」です。

今回は実際に相談依頼を受けた事例を紹介したいと思います。

「かがやき、つづく」もトラブルの多い商品のひとつです。

（ご質問者からの質問はこちらで概ね修正していませんので、誤字脱字もそのまま表記しています）

【質問】

かがやきつつくが満期になれば本当に額面通りの金額で戻ってくるのでしょうか。20年もかけて1円の利息も付かないまま。

【回答】

20年後に元本が戻ってくるということであれば、「かがやき、つづく２」ですね？（「かがやき、つづく）は15年後）

「かがやき、つづく2」では預入金額に対して110％、120％、130％の目標設定し運用を目指すものと、目標値を設定せず運用をすることも出来ます。

加入時にもご説明があったかと思いますが、この商品は株式・債券・商品・通貨の4資産に分散投資を行い、資産を殖やしましょうという商品ですので、これが殖えるか殖えないか、または減ってしまうのかは「運用・相場次第」です。

ただし、この商品の手数料を見る限り「殖やす」ことはあまり期待できず、むしろ資産が年々「減る」可能性の方が多いのではないかと思います。この商品の手数料をご覧下さい。

◯例えば1,000万円で加入した場合、ザックリとした計算で

・購入時手数料（5％）：1,000万円✕5％＝50万円

・保険関係費（年率2.41％）：1,000万円✕2.41％＝約24万円（加入年齢60歳の場合）

・資産運用関係費（年率約0.18％）：1,000万円✕0.18％＝約1.8万円

【合計：50＋24＋1.8＝約75万円】

つまり、

初年度に支払った1,000万円から約76万円の諸経費等が差引かれ、924万円程度が実際の運用に回っています。

更に翌年以降毎年、保険関係費と資産運用関係費の約26万円が経費として引かれます。これは924万円に対して約2.8％ですから、少なくともこれ以上の利率で運用しなければ毎年赤字となるわけですね。

また、

924万円を元本である1,000万円に戻すには約108.2％にしなければいけません。2.8％の経費を支払いながら108.2％まで殖やさなければいけないのですから元本に戻すだけでも、それ相当の利回りが必要となります。

ただし、「かがやき、つづく」に加入されて方からのご質問で多いものに、

「20年後（または15年後）に元本は戻ってくるのでしょうか？」

という質問がありますが、答えは「YES」

〇〇さんのご質問の「20年もかけて1円の利息も付かないまま」ということです。

少なくとも20年後には預入た金額は”利息なし”で戻ってきます。

もし、加入から8日以内でしたらクーリングオフも可能でしたが、既に8日以上経過されているかと思いますので、加入時の申込の際に説明が不十分だったり、何か問題点などが証明できれば、ADR制度を利用することで契約を無効に出来る可能性はあります。

＊苦情はここへ”Go”～「金融ADR（Alternative Dispute Resolution）制度」とは？

また無効に出来ないにしても、◯◯さんが「お金を殖やしたい」ということでしたら、

・加入時の預入金額

・現在の解約返戻金額

をお調べ頂き改めてご連絡下さい。

恐らく現在は元本を割れているかと思いますが、その損失分をリカバリーできるような商品が案内可能かどうか、アドバイスできると思います。

Point